進入7月初，上市櫃公司陸續公布6月營收，等同於第2季與上半年業績概況全數揭曉。然而，6月以來，受到中美貿易大戰以及外資大量賣超台股，造成新台幣匯率一舉貶破30.5關卡，貶值速度相當快速。儘管台幣貶值引發外資匯出，衝擊台股走勢；但對於出口廠商來說，卻是有利於6月營收表現，像是工具機、汽車零組件、電子零組件、自行車等廠商可望受惠。此外，具備漲價題材的被動元件、矽晶圓、MOSFET、二極體等族群，6月營收也可望持續走高。因此，在全球股市動盪之際，投資人不妨趁回檔之際，逢低布局。

　　6月營收透明度最高的類股，非被動元件莫屬，由於積層陶瓷電容(MLCC)、晶片電阻已陸續調漲產品報價，將帶動國巨(2327)、華新科(2492)、禾伸堂(3026)等具指標性廠商營運表現。

　　不過，因被動元件族群不少個股股價大漲，短線上恐已領先反應基本面，建議投資人不宜過度追高搶短。由於車用電子、人工智慧、物聯網、驅動IC、電源管理IC等熱門產品製作均需要8吋廠產能，且需求持續增加，但相關產能成長卻有限，所以目前從8吋矽晶圓到代工產能均呈現供應吃緊情況；國內8吋晶圓代工廠如聯電(2303)、世界(5347)、漢磊(3707)等下半年營運看俏。

　　另外，比特幣挖礦重鎮四川受近期暴雨重創，數萬台挖礦機被洪水淹沒，導致全球挖礦運算力驟減3成，促使比特幣價格跌深反彈，同時將引發一波挖礦機急單，國內比特幣相關供應鏈如晶圓代工台積電(2330)、特殊應用晶片(ASIC)創意(3443)、板卡撼訊(6150)等廠商可望受惠。IC設計服務廠創意自去年進入7奈米製程委託設計(NRE)階段後，陸續開始貢獻營收。今年6月營收將可望持續認列NRE營收，使單月營收維持在9億元以上的高檔水位，將有機會改寫歷史新高。下半年同時擁有7、16奈米製程ASIC量產，加上有機會加入新7奈米製程NRE案，因此第3季營收將可望優於上季表現，第4季持續擁有新NRE案挹注，將推動創意下半年單季營收步步攀升。

　　近幾年安森美、意法半導體、Vishay、達爾(Diodes)等國際IDM大廠擴充產能，都用來生產高毛利的車用金氧半場效電晶體(MOSFET)或絕緣閘雙極電晶體(IGBT)，以及高毛利的車用二極體，導致傳統應用在3C產品中的二極體缺貨嚴重。近期國際IDM廠通知客戶，下半年分離式元件交期將全面拉長，包括蕭特基、齊納、小訊號等部分規格二極體的最長交期已達40周，代表第3季缺貨情況十分明確，加上價格呈現全面調漲態勢，促使訂單轉向國內廠商如台半(5425)、強茂(2481)、敦南(5305)、德微(3675)與虹揚KY(6573)等。

　　敦南為分離元件大廠，在二極體部分，車用瞬態電壓抑制器(TVS)、靜電放電(ESD)的認證都已通過，而整流二極體，經過長達3年的認證，近來打入歐洲和中國汽車供應鏈。市場傳出，第3季二極體市場不僅出現缺貨及交期拉長情況，供應商也以反應成本為由，全面調漲價格約10%幅度。此外，敦南持股31%的電源管理IC設計小金雞昂寶KY(4947)，今年EPS拚賺2個股本。在本業成長與業外挹注之下，敦南今年營收與獲利拚新高，EPS挑戰2.7元。

　　之前面臨量產瓶頸的電動車大廠Tesla，終於在6月底前達成旗下平價車款Model 3每周生產5000輛目標，對於國內相關供應鏈如生產減速箱齒輪和大(1536)、電池束線貿聯KY(3665)、電池正極材料康普(4739)與美琪瑪(4721)等業績可望逐步增溫。其中，和大受惠於Tesla訂單與嘉義大埔美智能化產線開出，6月營收將維持高檔，第2季營收可望突破18億元大關，改寫單季歷史新高。再者，第2季新台幣匯率回貶，有利於匯兌回沖利益，獲利可望同步創高，法人估單季EPS挑戰1.5～1.7元。下半年進入傳統旺季，以及隨著自動化產線良率拉高，業績可望優於上半年，在台幣匯率趨貶下，全年EPS上看6元。　　不過，因Tesla首席工程師離職，衝擊股價出現利多出盡，恐將拖累和大股價表現。

　　同樣是汽車零組件的和勤(1586)，受惠於汽車精沖零件接單暢旺，以及硬碟機構件出貨優於預期，6月與第2季營收同步創高，累計上半年營收12.48億元，年增25.16%。

　　和勤為德國福斯集團Tier 1供應商，直接交貨的產品品項已從去年的3項，增至今年的13項；其他大陸自主品牌車廠客戶，和勤屬於Tier 2廠商，終端客戶包括上汽、東風、吉利、長安、比亞迪等。

　　展望下半年，中國車市進入旺季，和勤將持續擴大汽車零組件產品的營業比重，為確保客戶增量順利交付，公司已提前做好庫存，同時購買相應的新設備，確保下半年順利增量，同時電動車用新產品繼電器基座、電池殼殼體等已開始小量出貨貢獻營收。

　　工業電腦廠(IPC)走過第1季營運淡季，第2季起營運漸入佳境，且隨專案出貨增溫，包含研華(2395)、友通(2397)、艾訊(3088)、伍豐(8076)等廠商，5月營收皆創歷史新高。受惠美國大客戶彩票機訂單挹注，加上博弈產業回溫，伍豐第2季業績可望締造新猷。今年公司產品架構進行調整，針對終端客戶、系統整合商及軟體公司提供專屬解決方案，預計7月將有POS新產品推出，第4季陸續出貨。

　　此外，轉投資俄國海參崴賭場水晶虎宮殿營運持續向上，獲利狀況穩定，目前正在開發電腦遠端投注，創造更多獲利。另外，伍豐也看好中國健身商機，創立子公司力豐科技，開發出應用在健身俱樂部的管理、會員應用系統，目前已有逾20家中國相關廠商導入伍豐會員管理系統平台，隨著代理商加入，將增添營運成長新動能。