【時報-台北電】近二年來在聯準會寬鬆降息的寬鬆貨幣政策及AI股大爆發激勵下，股市呈現驚驚漲的格局，在目前股市位置相對高檔下，讓要求穩健理財的退休族而言陷入投資難題。投信法人強調，在現今全球高齡化且低利的時代，理財永遠不嫌晚，個人退休規劃應該越早越好，才能累積較為足夠的養老金。

　台新投信表示，因應漫長的退休生活，而定期定額就是退休族財富增值的最佳法寶，不僅不用怕追高殺低，長線投資還可享有豐厚複利，讓退休族享樂活。台新臺灣IC設計（00947）研究團隊指出，定期定額是平均成本的概念，不用去考慮進場的時機，當淨值處於高檔時，同樣的一筆金額買到較少的單位數，但淨值跌至低檔時，則可買到較多的單位數，長期下來，基金的平均購買成本會降低，也就不用擔心任何危機事件對淨值的衝擊，最適合股市大幅波動的時機。

　全球連動關係日趨緊密的現代，投資市場的干擾因素變得更多更複雜，導致股市波動愈來愈劇烈，投資人若要克服心理恐懼，並且破除「害怕波動」及「欠缺配置」的二大投資迷思，最好的投資策略即是定期定額。

　玉山投信市場策略部協理葉家榮認為，全球股市多頭發威，對於退休族而言，一則以喜一則以憂，看著退休資產成長，但也擔心若碰到市場回檔是否導致退休金規劃大幅縮水，事實上，透過良好的定期定額方式，搭配具有配息機制的理財產品，不僅能打造退休金的韌性，也能抵禦市場波動帶來的影響。

　退休族因為能夠承擔的市場波動較為有限，若想不錯過這波多頭行情，不妨挑選具有市值成長投資概念的ETF或基金，透過定期定額方式分散市場波動風險。由於這類產品因為事以市場中具代表性的權值股為核心，也納入具備成長潛力的隱形冠軍，不僅具備前瞻性的成長性，且市值反映企業成長與市場價值，通常與企業的獲利能力和成長性高度相關。

　此外，可以挑選具有配息機制設計的資產，結合市值、成長、動能等多因子策略，能讓投資人同時享受成長與收益機會，資金運用更彈性靈活，屬於適合長期持有的工具之一，不僅適合一般投資人長期持有，也適合退休族納入資產配置的核心持股。

　富邦投信表示，退休理財首重穩定現金流與風險控管，建議採取「核心＋衛星」資產配置策略。核心部位可優先布局高股息ETF及債券型ETF，並納入具動態調整機制的主動式債券ETF，以提升投資組合在不同市場環境下的防禦力與應變能力；衛星部位則可著眼於長期成長機會，布局AI、半導體、綠能等具結構性成長趨勢的產業，或搭配市值型ETF與主動式台股ETF，強化資產增值動能。(新聞來源 : 工商時報一巫其倫／台北報導)